【10 】損益経過グラフ　�I変則トレードを併用する　（2020年11月30日)

1. No.228が売買マークを出したなら、翌日の始値で仕掛け、その日の終値で決済する（正則トレードをする）
   
   
2. 売買マークがでないときは、細かく決めた私流のルールによって、買い仕掛けをしたり売り仕掛けをする。(変則トレード）
   
   
3. このときは、�@利食い、�A損切り、をするほか、�B夜間取引もする。
   
   
4. 大きな利益は狙わず、連勝することが最重要であると心がけている。

X..No.228「YB統合(2019年)」と変則トレードの併用

1. トレード数が113回
   
2. 累計損益は+1500円
   
3. 平均利益は+13.3円
   
4. 勝率は93勝20敗の82.3%
   (期間2020年7月1日〜11月20日)

1. 大きい利益を出したトレード(A)(B)があるが、これは正則トレードによって出た利益です。
   (A)は+350円、(B)は+430円
   
   
2. 大きく負けているトレードがある。これは変則トレードで損切りしたときの損失です。
   (M)は-310円、（N)は-400円、(O)は-250円、(P)は-180円。
   
   当初は-300円の評価損になると損切りをしていたが、最近は-200円で損切りを考え、できるだけ小さな損失になるように指値注文を入れて損切りしています。
   
   
3. 損切りをした後の経過は、連敗しないように心がけている。(M)の損切りの後は11連勝をして(M)の前の累計利益を回復しているし、(N)の損切りの後は7勝1敗で、8回のトレードで損失を取り返している。
   
   
4. (O)の損切りは、相場感による売買方針が間違っていた。前日11月13日（土曜日)の終値は25340円だったが、11月16日(月曜日）の始値は25700円と+360円ほど高く寄った。
   
   前日に明日は下げるという見立てをして、夜間取引で25450円の売建てしていたので、16日の始値(25700円）で損切りして-250円の損失。損切りの直後、26710円で再度の売建てをしたが株価は25990円まで上昇した。頃合いを見計らって25890円で損切りし-180円の損失。11月16日は2度の損切りをしたわけです。合計で-430円の損失を取り戻すには4〜6日かかると思われたが、その後18・19・20日の3日間で10連勝をして(O)の前の累計利益を回復しました。
   
   
5. (P)も同じく-180円で損切りしています。次のトレードで11月16日のように連続して損切りにならなければ、すぐに損失は取り返せるはずです。

【 9 】損益経過グラフ　�HYBメーカーが作った条件表　（2020年11月29日)

E..No.228「YB統合(2019年)BS」

1. トレード数が67回
   
2. 累計損益は+2830円
   
3. 平均利益は+42.2円
   
4. 勝率は44勝23敗の65.7%です。

1. +400円超の利益が出たのは(m)(o)(q)(r)(h)の5回あります。-400円超の損失は(n)-490円、(o)-780円、（s)-540円の3回です。
   
   (n)(o)はコロナショックによる損失。(s)の売り材料はハッキリしないが、月末を狙っての思惑の売りであったらしい。誰かが仕掛けた株価の無理やりの変動による損失です。
   
   
2. (b)→(c)は-1300円の損失。コロナショックによる-490円、-780円の2つで合計-1270円の損失が出ているので、累計損益が低くなるのはしかたがない。これは不運であった。逆に順位相関を使ったNo.222、No.224は3月9日・3月12日のコロナショックに遭遇していないので幸運であったといえます。
   
   使うチャートが増え、売買マークを多く出すようになると、どうしてもこういうショック的な株価大幅安に遭遇することがあるのはしかたがありません。
   
   
3. (d)→(g)の2か月半の期間の損失は-860円と軽かった。最後に(g)→(h)へ+1210円の利益をだして、11月19日現在では+2830円の累計利益となっています。

【 8 】損益経過グラフ　�G理想的なグラフの姿　（2020年11月27日)

C..No.224「寄引売買__rci最適.陰陽(C)」

1. トレード数が21回
   
2. 累計損益は+2120円
   
3. 平均利益は+101.0円
   
4. 勝率は14勝7敗の66.7%です。

1. 大きな損失（-400円超の損失)が出ていないこと。
   
   
2. 連敗が1度しかないこと。(b)からの2連敗の中身は-180円の損失→-10円の損失と軽微であって、ずるずると連敗していない。
   
   
3. 大きな損失がなく、連敗をしないから、1度負けてもその損失はすぐに取り戻せています。例えば(a)の直後の-190円の損失は次の+270円の利益で取り返し、（ｍ）の-270円の損失は次の+530円（これは異常な利益）で取り戻しています。（ｂ）の2連敗の-190円の損失は次の1回のトレード+210円で修復しています。
   
   大きな損失がでていないこと、連敗をしていないことが、理想的な損益経過をたどらせたのです。

D..No.226「寄引売買_rci+.統合」

1. トレード数が32回
   
2. 累計損益は+2070円
   
3. 平均利益は+64.7円
   
4. 勝率は19勝13敗の59.4%です。

1. (b)は4月初めに+2030円の累計利益になっていますが、この時期に利益が出たことはNo.224にはありません（No.224は途中で最高の利益を出さずに、最後の(c)で+2120円の累計利益のピークを出している）
   
   
2. (b)→(c)で2連敗を含んで-830円の損失を出し、(d)→(e)でさらに損失を出したけれど、(b)+2030円→(e)+1070円の損失は-960円で止まっている。
   
   
3. (e)→(f)は+1000円の利益で、(f)は+2070円の累計利益を上げて終わりました。
   
   
4. 2度も+2000円の累計利益を出したことは、No.224に比べて利益をだすチャンスが増えたということです。+400円超の利益が出たのは(m)の+450円、(n)の+530円、(o)の+430円の3回があるので、これも運が味方した感じがありますが、No.224よりもトレードに厚みがでて、成績はより安定しているといえます。

1. NYダウ、は26501ドル→30046ドル％(11月24日）→+13.4%
   
2. S&P500は、3269P→63380P(11月27日）→11.3%
   
3. ナスダックは、10911P→12205P(11月27日）→11.9%
   これに対して日経平均は
   
4. 日経現物は、22977円→26787円(12月1日）→16.6%

【 7 】損益経過グラフ　�F変則トレードを採用したら？（2020年11月26日)

B..No.222「寄引売買_rci最適化(B)」

1. 最高に利益が出たのは(f)時点の+740円だが、(g)で-2610円の大きな損失を出しています。
   
   利益が出たのは(a)→(b)の12トレードをして+660円の利益。(e)→(f)の13トレードをして+1950円の利益。(g)→(h)の24トレードをして+1330円の利益。
   
   
2. No.220が利益を出したのは2回しかなかったが、最適化した条件表では3回の利益を出しています。これは条件表の守備範囲が広がったということでしょう。しかし(f)→(g)の長期間の損失の発生はただごとではありません。No.220も5月6月に損失を拡大しているから、この時期は順位相関を使っての逆張りは間違っていたようですが、これほど長く損失を重ねていっては順位相関は寄引売買に向いていない。No.220の結果と合わせて確固たる結論になります。
   
   
3. この11か月間の全体の成績は�@100回のトレードをして、�A累計利益は-1280円、平均利益は-12.8円です。しかしトレードの勝敗は55勝45敗で、勝率は55..0%です。平均利益やi勝率がNo.220よりもよいのは、最適化の効果が少しはあったということですが、肝心の累計利益はNo.220よりも悪い。
   
   この損失の原因は、No.220と同じく、�@異常に大きな損失が出ていること、�A連敗ないし負ける時期が長期にわたっていること、の2つです。
   
   
4. 1回で大きな損失が出ている。
   -400円超の損失が出たものを探すと、(m)の次のトレードでは-420円の損失がでている。(d)の次の次のトレードでは-1040円の損失。（n）の次のトレードでは-650円の損失。(o)の次のトレードでは-540円の損失。
   
   -300円の評価損失が出たときに損切りすれば、この4回の損失は合計-1200円で済みます。現実は4回のトレードで-2650円の損失を出しているから、損切りをすることで-1450円の損失を防止することができるわけです。勿論-300円で損切りしたとたんに、その後+120円まで利益を出したということもあるでしょうが、わずか1日の値動きであるから、-300円の損失が→+120円の利益になるということはそうあるものではありません。
   
   損切りをしたためにその後のさらなる損失-1450円を防げたならば、(g)の-2610円の損失は-1160円の損失に変わるし、現時点の(h)の-1280円の損失は＋170円の利益になります。
   
   
5. 連敗する期間が長い。
   (f)5月22日から(g)7月31日までは2か月以上の時間をかけて損失を重ねています。この間のトレード数は28回。9勝19敗です。全体の勝率は55.0%あるのだから15勝13敗とか16勝12敗であってもおかしくはなかったが、いつも確率どおりに勝敗が決まるわけではない。順位相関が当てはまらない時期にぶちあたったのでしょう。
   
   連敗することを予め予見・予想することはできません。だが1日の立ち合いには6時間半という時間があるのだから、例えば12:30に-50円の評価損がでていても3：15までに+50円の評価益に変わる可能性はあります。(-50円の評価損が+20円の評価益に変わることはいくらでもある）要は今日のトレードを見切って、利益が出たときにトレードを終わらせるかどうかの決断ができるかどうかです。

【 6 】損益経過グラフ　�E途中の損益経過を知ることが大事（2020年11月25日)

1. 条件表が売買マークを出したら、
   
2. 翌日の始値で仕掛け（8:45）、
   
3. その日の終値で決済する（15:15)

1. どうしてこれだけの利益しか上がらなかったのか？
   
2. より利益を上げるためにはどういうことを考えて条件表を作る、あるいは条件表の採否を決めるのがよいのか？
   
3. 予期せぬ材料が発生することで大きな損失が出ることはしかたがないが、その損失を小さく止めるにはどうすればよいのか？
   
4. あるいは出た損失を早く回復するにはどうすればよいのか？

A..No.220「寄引売買_順位相関A」

1. グラフは1トレードごとの利益や損失を表現しています。利益が出れば上方に線が伸び、損失が出れば下方に線が引かれます。
   
   
2. スタートはその年の初め（またはトレードを開始する前日）。まだ損益は発生していないので、いつも0円から始まります。
   
   
3. 数字は累計利益（累計損失）です。図の(b)に+660とあるのは(a)からスタートして(b)の間に累計で+660円の利益がでたことを表しています。
   
   (c)が-60となっているのは、(a)からトレードを重ねた結果、(c)時点では-60円の損失になっていることを意味します。(b)の+660円から(c)の-60円になったのだから(b)から-720円の損失が出たことがわかります。
   
   
4. 数字は日経先物1単位（1株）のトレードをしたときの累計損益です。日経先物の値段が25000円だとすると、25000円の売買で+660円の利益が出たとか、-60円の損失が出たとします。
   
   
5. 実際のトレードにおける取引の金額は、日経先物は1000単位で1枚、日経ミニは100単位が1枚です。1 枚が売買できる最低の単位です。だから実際に1枚のトレードをしたときの売買代金は、日経先物の値段が25000円とすると、日経先物は25000円×1000倍=2500万円で、日経ミニだと25000円×100倍=250万円の売買をしているのです。2500万円の取引とはいっても、先物はその株価（25000円）を所有するために行うのではありません。この代金のやり取りはせずに仕掛値と決済値の差から生じる損益額を確定することでトレードが終了します（差金決済という）。
   
   例えば+660円の利益になったということは、+660円×1000倍=66.0万円（日経先物）の利益を得て証券会社の口座に66.0万円が入るということです。ミニの場合だと-60円×100倍=-0.6万円の損失が出て口座から-0.6万円がなくなるということです。
   
   
6. だから(e)が-1800円の損失になっていますが、実際の金額は日経先物の場合は-180万円の損失額、ミニの場合は-18万円の損失額なので、先物取引はハイリスクであるが、ハイリターンの取引です。思いつきやカンによって簡単に取引できるものではありません。
   
   
7. 最低の1枚の先物の取引をするための証拠金は、相場の変動率によって証拠金は変わります。今年1月は72万円（日経先物。ミニは1/10の7.2万円）でしたが、11月16日現在では135万円（ミニは13.5万円）です。通常はだいたい100万円（ミニは10万円）としておけばよい。 これをグラフの数字に合わせる（1単位当たりの損益）と証拠金は1000円。ミニも同じ1000円になります。
   
   1000円の証拠金で(e)の-1800円の損失がでるのだから、ノンキに構えていると、あっというまに1000円の証拠金は無くなり、さらに800円の追証を払って、ようやくトレードが終わるのです。当然に丸損です。証拠金がなくなればトレードを続けることはできません。

1. 1回で大きな損失がでている。
   例えば(b)の次のトレードでは-420円の損失がでている。(ｍ)の次のトレードでは-520円の損失。（n）の次のトレードでは-410円の損失。(d)の次のトレードでは-470円の損失。1回のトレードでこれほど大きな損をだしていては勝ち目はありません。だが正則の寄引売買ではなく、変則トレードをして例えば-300円で損切りをするとしたならば、例に挙げた4回の損失の合計-1820円は-1200円の損失で済んでいることになります。
   -300円を超える損失はほかにも3回あります。これらを-300円で損切りするだけで-1800円の損失のうちの-800円ほどは損失を食い止めることができます。
   
   
2. 連敗する期間が長い。
   (d)から(e)まで10回のトレードをしているが、この時期に勝ったトレードは2回しかない。残り8回は負けている。勝ったトレードの利益は+20円と+10円の利益でしかないからこの10回のトレードは全滅・玉砕です。
   これだけ負けると損失を取り返すことは難しい。まあ根本の原因は No.220「寄引売買_順位相関A」の条件表の能力が劣っていたということですが、機械的にトレードをせずに、変則的なトレードをすれば、おそらく(d)→(e)への-1900円の損失は食い止められると思います。そうであれば現在の-1110円の損失は逆に+790円の利益になっていたはずです。やりようによってはこの条件表を使っても利益がでます。（もっともこれに対応する個人の能力を必要とするが...)

【 5 】寄引売買_逆張り　�D多くのチャートを併用する（2020年11月24日)

1. 買い条件は「K相対力」を使ったもの(3行目〜8行目）
   
2. 売り条件は「変動率」を使ったもの(9行目〜13行目）

1. トレード数は 100回
   
2. 累計損益は+4260円
   
3. 平均利益は +42.6円
   
4. 勝率は 52.0

1. トレード数は 127回
   
2. 累計損益は+5920円
   
3. 平均利益は +46.1円
   
4. 勝率は 61.4%

1. トレード数は 77回　（21回)
   
2. 累計損益は+2570円　(1680円)
   
3. 平均利益は +33.4円　(80.0円)
   
4. 勝率は 55.8%　(61.9%)

1. トレード件数は21回→77回へと急増したが、
   
2. 累計利益は1680円→2570円へあまり増えていない。
   
3. この結果、平均利益は80.円→33.4円に低下し、
   
4. 勝率も61.9%→55.8%へ低下した。

【 4 】寄引売買_逆張り　�C根源的なチャートを加える（2020年11月23日)

1. トレード数は2346回
   
2. 累計損益は9430円
   
3. 平均利益は+4.0円
   
4. 勝率は49.4%

1. トレード数は1161回
   
2. 累計損益は3860円
   
3. 平均利益は+3.3円
   
4. 勝率は49.6%

1. トレード数は1185回
   
2. 累計損益は5570円
   
3. 平均利益は+4.7円
   
4. 勝率は49.1%

1. トレード数は 21回
   
2. 累計損益は+1680円
   
3. 平均利益は +80.0円
   
4. 勝率は 61.9%

【 3 】寄引売買_逆張り　�B条件表を最適化する（2020年11月22日)

1. 売り・も買いもおなじ（9日）順位相関を使ってるが、売りは15日、買いは5日のようにパラメータを変えたほうがよいのではないか？
   
   
2. 同じように売りは+80以上、買いは-80以下としているが、もっとよい「以上以下」の数値があるのではなかろうか？
   
   以上の2つは《Qエンジン24》の最適化（最適条件行）を使えば、簡単に答えがでます。
   
   
3. そもそも順位相関は、寄引売買をするための能力がないのではないか？　それではどのようなチャートを使えばよいのか？
   
   これはやや厄介で、時間がかかります。（これを簡単に解決するのが《YBメーカー》でした...）

1. No.221を最適化する。
   
2. 買いの条件行はNo.3行にあるので、
   
3. 「以下」の数値を-95〜10まで、5ずつ増やしてみる。
   
4. 「パラメータ」は3日〜20日の範囲で1ずつ変えてみる。
   
5. 手本にするのは、2010年1月〜2019年12月の10年間(のCODE1570「日経レバ」の株価）
   
6. 「買い」の条件表について調べる。
   
7. 寄引売買の「売買ルール」は別途決めておく（次図）
   
8. 「開始」で最適化が始まります。

1. 売買マークがでたら「翌日の始値」で仕掛ける。
   
   
2. 売買マークが出て(1日後)の「当日終値」で決済（手仕舞い）する。

1. 一番成績がよいのは（9日）で(-85以下) 。このときの成績は、1）150回の買いトレードをして、2）利益率0.32%、勝率57.3%です。
   ただし10年間のトレード数が150回というのは年に15回の割合だから、30〜50回は欲しいところです。売りトレードも年に30〜50回あるならば、買い＋売りで、1年に60〜100回のトレードができます。
   
   
2. そうなると、10年間では少なくとも300回のトレードをしているものを探さねばなりません。
   
3. トレード数が300回を超えるものは(b)利益率0.16%、(c)勝率53.7％です。(b)の（6日）（-55以下）を採用しておきましょう。

1. 一番成績がよいのは（17日）で(5以上) 。このときの成績は、1）1084回の売りトレードをして、2）利益率0.16%、勝率52.63%です。
   トレード数は1年間に1086回あるので問題はありません。
   
   
2. トレード数が300回を超えるものは(b)ですが、勝率53.0%は(a)よりもよいが、利益率0.15％は(a)に劣ります。(a)の（17日）（5%以上）を採用しておきましょう。

1. トレード数は175回
   
2. 累計利益は-510円
   
3. 平均利益-3円
   
4. 勝率54.9%

【 2 】寄引売買_逆張り　�A売買マークの出た日を検討する　（2020年11月21日)

1. の買いマークの翌日の始値は18420円、終値は18750円です。18420円買い→18750円決済なので+330円の利益。
   
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 21947円、終値は22195円です。21947円買い→22195円決済なので+248円の利益。
   
   日経先物の始値は 21970円、終値は22090円です。21970円買い→22090円決済なので+120円の利益。

1. の売りマークの翌日の始値は20730円、終値は20640円です。20730円売り→20640円決済なので+90円の利益。
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 23323円、終値は23289円です。23323円売り→23289円決済なので+34円の利益。
   日経先物の始値は 23270円、終値は23280円です。23270円売り→23280円決済なので-10円の損失。

1. の買いマークの翌日の始値は11360円、終値は10830円です。11360円買い→10830円決済なので-330円の損失。
   
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 17154円、終値は16726円です。17154円買い→16726円決済なので-428円の損失。
   
   日経先物の始値は 16900円、終値は16510円です。16900円買い→16510円決済なので-390円の損失。

1. の売りマークの翌日の始値は14200円、終値は14920円です。14200円売り→14920円決済なので-720円の損失。
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 19150円、終値は19638円です。19150円売り→19638円決済なので-488円の損失。
   
   日経先物の始値は 19140円、終値は19610円です。19140円売り→19610円決済なので-470円の損失。

1. の買いマークの翌日の始値は21660円、終値は21800円です。21660円買い→21800円決済なので+140円の利益。
   
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 23309円、終値は23379円です。23309円買い→23379円決済なので+70円の利益。
   
   日経先物の始値は 23310円、終値は23360円です。23310円買い→23360円決済なので+40円の利益。

1. の売りマークの翌日の始値は23200円、終値は23100円です。23200円売り→23100円決済なので+100円の利益。
   ちなみにこの日の日経平均の始値は 24103円、終値は24013円です。14103円売り→24013円決済なので+90円の利益。
   
   日経先物の始値は 23930円、終値は23880円です。23930円売り→23880円決済なので+50円の利益。

1. トレード数は61回
   
2. 累計利益は-730円
   
3. 平均利益-12円
   
4. 勝率54.1%

【 1 】寄引売買_逆張り　�@条件表を設定する　（2020年11月20日)

1. 現在の相場の把握をしておく（株価水準、株価の方向、割高か割安か？）。
   
2. 売買方針を決める。（買いか売りか、短期か長期か）
   
3. 仕掛けるタイミングを計って、仕掛ける。
   
4. 建玉た銘柄の評価損益を計算し、
   
5. 利食いの水準や損切りの水準を決める。あるいは建玉する期限に注意する。
   
6. 利食いあるいは損切り、あるいは時間切れの時期（タイミング）を計る。
   
7. 決済する。このときの注文の出し方は指値と成行きの2つがあるがどちらかに決める。
   

�@売買条件を次々に追加して厳しい条件表にする（そのかわり売買指示は滅多に出ない）
�A建玉する期間を長くする（いつかは利益が出る）
�B小幅な利食いをする（例えば5円の利益が出れば利食いする
�C損切りは絶対にしない（いつかは勝てる）

12. 行まではNo.20と同じもの。そのまま使います。
    
13. 行にNo.8線（9日順位相関）が-80以下のときに買い。
    
14. 行はグループ分けの行。買いマークは赤色、売りマークは空色で表示させるためにグループ化します。
    
15. 行にNo.8線（9日順位相関）が+80以上のときに売り。

1. 大文字のABCは売りマークが出た日。翌日の始値で売り、その日の終値で買戻します。1日間でトレードが完了する「寄引売買」です。
   
   
2. 小文字のabcは買いマークが出た日。翌日の始値で買い、その日の終値で転売します。同じく1日間でトレードが完了する「寄引売買」です。

株式会社 東研ソフト・・・ 執筆：坂本　正治