TOPIXをどう見たか・判断したか (2004年1月)

1. あらかじめ目標値を決めておいて、その値段で利食いする。
   
   
2. 小波動のピークらしい兆候がでたら利食いする。
   
   
3. 昨年4月から6月に行った「実況中継」で説明した「利食い水準」を割り込んだら利食いする。

1. 上げどまりの兆候がでた(5分)
   
2. 「反転か」の兆候がでた(6分)
   
3. 「弱い足」が出た(7分)
   
4. 「主な株価」がピークの株価を表示した(10分)

1. 上の下線が引かれている「結果ファイルNo.177」の文字を右クリックして、
   
   
2. 「対象をファイルに保存」を選び、
   
   
3. 保存先は、ユーザーのHDの\tokenフォルダの下部の\DTKB10フォルダ(c:\token\DTKB10)を選択して保存して下さい。(週足に保存するなら、WTKB10を選択すればよい)
   
   
4. 保存する際に、「ファイル名」をsrch177.datから、srch005.dat などのように数字を変更すれば、その結果ファイルNo.(この例ではNo.005)に保存できます。(数字は001〜199までが使えます)
   
   
5. 結果ファイルの一覧表に、タイトルは表示されませんが、結果ファイルNo.177を指示すれば、31銘柄が選択されます。

1. 前回の小波動のピークを上抜いていて、(図のA以上になる)
   
   
2. この上昇波動でザラバ高値が最も高くなった日の(Bからの上昇波動の新高値である)
   
   
3. その日の値幅(高値cと安値bの差)が終値の5%以上あること
   (前日から窓を空けたときは(前日終値aと高値c)を値幅としてもよい)
   
   
4. 以上3要件を満たす「重要ポイント」が決まったなら、その日の安値が「利食い水準」になり、その後株価が完全にこの水準を下回った(D)で利食いする。

1. まず重要ポイントとは、その上昇過程でもっとも楽観的になった日であり、この日の最も安い日を株価が割り込めば、楽観が否定されたことになり、その後の株価の上昇には期待できない。という意味があります。
   
   
2. 楽観しているとは、�@新高値をとる、�A上昇幅が大きい(その日の値幅は株価水準の5%)ある。という現象で判断できます。
   
   
3. 1日の値幅が5%あるかどうかは、図の陽線がピンク色、陰線が青色で表示されていますが、
   
   
4. 新高値に注目すれば、図でvwxyz→a→b→cは新高値ですが、d,e,fは新高値ではありません。従って�@値幅が5%あって、�A新高値になっている最後の日はcの日であり、新高値ではないd・e・fは「利食い水準」を決定する重要ポイントではないのです。
   
   
5. 株価上昇に最も楽観的になったときは、出来高も増加しますが、cとfの出来高を比べても、cこそが最も楽観した日であり、従ってこの日の安値を株価が下回れば、楽観人気は否定され、株価の上昇が頓挫したことは明らかです。

1. 平均線は上から順に、200日線・75日線・25日線・(9日線)・株価　の順である。
   
   
2. 途中(p,q,r)で株価が反発しても、25日線が戻りの限界になっている。

1. cないしcの翌日に下げ止り→反転と判断して買う。
   
   
2. その後順調に上昇をし、dで25日線にぶつかり「上ヒゲ」(「トウバ」としてもよい)となった。ここは4分から5分の確率でピークらしくなる。これまでは左側のグラフのp,q,rのように25日線が上値を抑えていたが、今回はどうかと注目するところ。もしdの安値を下回るようなら、ここで利食いせねばならない。
   
   
3. しかし翌日はdの安値まで下落せずに続伸し、dはピークではないことが判明する。 eまで上昇。すぐ上が75日線である。モデル波動では(A→B)のBは75日線の水準であるから、ここで上昇が抑えられることは多いが、まだ「上げ止まった」とはいえない。
   
   
4. fで3連続陰線となって「弱い足」が出たので、fで「反転か」と判断して利食いをしてもよい。(この銘柄に執着するなら、fで売却して、もしeの高値を上抜いたならば買い直せばよい)

1. の日に油研工は割安ではないかと掲げました。その後上げても下げても、「小波動のボトムらしい判断」の例になるだろうと思っていましたが、早めに上昇を開始してしまいました。
   
   
2. でザラバ最安値。陰線で終値も最安値となりました。
   
   
3. の終値が昨日の陰線の高値を上回ったので「反転か」となりますが、bで「下げ止まり」の顕著な足を出していないので、確率は4分か5分というところ。
   
   
4. で上放れて寄り付き、2陽連となったので5分か6分。
   
   
5. では3陽連となったので、どんなに慎重に判断しても、この日にはbが小波動のボトムらしいと気がつきます。(この日には「主な株価」が安値163円を表示したので、bがボトムであることが確定した)

1. pで75日線を少し下回ってからqへ反発。ここまでは75日線より上位での動きです。
   
   
2. ところがrで75日線をより大きく下回り、その後の反発はsの75日線までで終わりました。sからは75日線を割り込んで下落の一途です。モデル波動において、75日線を戻りの頭にしてどんどん下落するのは(L→M)の動きです。
   
   
3. (L→M)の下落の後には(M→N)の反動高がありますが、この反動高はモデル波動にあるように25日線で抑えられるのが普通です。(これ以上の上昇があれば、下降相場に転機がきたのかと思ってよい。)はたして油研工の反動高はuの25日線で止まりました。
   
   
4. (M→N)の反動高の後、モデル波動の(N→A)へとさらに下降稼動を続けるのか、それとも小波動の安値を切り上げて上昇波動に転ずるのか。を見守るところです。
   
   油研工をとりあげたのは、ここまでの最安値tに近づきつつあったbの前日でしたが、小波動の安値が切り上がるのか、切り下がるのかの分かれ目にありました。
   
   
5. その後株価はbを安値にして上昇に転じ、いまでは75日線の上位に位置していますから、現在位置はモデル波動のD近辺にあるわけです。ここでは「利食い水準」を利用するよりも「小波動のボトムか」を利用したほうがよい。モデル波動ではDの後は(D→E)へと75日線までの押しが入るのであり、75日線のEから再上昇となったときに「利食い水準」を利用すればよいのです。

■■　おしらせ　■■

1. 条件表が売りマークを出した日の翌日の始値でカラ売りする。
   
2. 10日たっても決着がつかないときは、11日目の始値で決済(買い戻し)する。
   
3. カラ売りしてからザラバで+15%以上の利益(株価が下落)したときは、その値段で利食いする。
   
4. カラ売りしてから終値で、-10%以上の損失(株価が上昇)したときは、その翌日の始値で決済する。

1. 1972「三晃金」はaの翌日の始値258円でカラ売りし、利食いの水準はザラバで219円。損切りの水準は終値で284円となりますが、まだどちらも実現できていません。
   
   
2. 7720「ソキア」はaの翌日の始値259円でカラ売りし、利食いの水準はザラバで220円。損切りの水準は終値で285円となりますが、bの日に安値215円をつけたので、この日に220円で利食いできています。(+15%の利益)
   
   
   
   
3. 9110「新和海」はaの翌日の始値279円でカラ売りし、利食いの水準はザラバで237円。損切りの水準は終値で307円となりますが、bの日に安値235円をつけたので、この日に237円で利食いできています。(+15%の利益)

1. bの日を十字足に近いとするならば4分、今日のcで高値をとれなかったので1分加えて、合計で5分の確率でbがピークらしいと思うところです。「反転か」を確認するのは(bを十字足としたので、この日の陰線・陽線を無視して)aの安値10916円を終値で下回ったときです。
   
   
2. bの日を十字足と見ずに、上ヒゲ・下ヒゲがある陽線と見るなら、bの日はせいぜい2分か3分。cで新高値をとらなかったので1分として、合計で3分か4分のピークらしさです。ただbを陽線としているので、今後終値でbの安値10979円を下回れば1分加算され4分か5分の確率になります。

■■　データ移行のお知らせ　■■

1. 指定されたフォルダへ保存することです。
   例えば、4753「エッジ」(日足)データは、c:\token\DTKB10\Dkabu47 へ保存するように指示されています。上図の�@の「保存する場所」欄は、c:　→token フォルダ→DTKB10フォルダ→Dkabu47フォルダの順に指定して下さい。(「保存する場所」欄がDkabu47になったら「保存」ボタン)
   
   4753「エッジ」(週足)データは、c:\token\WTKB10\Wkabu47 へ保存するように指示されています。日足データの保存先とは違うことに注意して下さい。上図の�@の「保存する場所」欄は、c:　→token フォルダ→WTKB10フォルダ→Wkabu47フォルダの順に指定して下さい。(「保存する場所」欄がWkabu47になったら「保存」ボタン)
   
   
2. もう1つは上図の�Aの欄です。4753「エッジ」のデータはC4753.dat というファイル名です。「ファイルの種類」欄が「DATファイル」となっておればOKですが、「テキストファイル」になっているときは正しくダウンロードできないことがあります。
   
   もし「DATファイル」以外になっていれば、�Aの「▼」ボタンをクリックして「すべてのファイル」に変更して下さい。

1. 「日足」を選択し、(「週足」の設定も行う)
   
2. DTKB10を紺色にし、(週足のWTKB10も行う)
   
3. 銘柄一覧が出たら、4753「エッジ」を紺色にし、
   
4. 「株価単位」の「X1000」を選択します。
   
5. 図のように、(4753 エッジ　X1000 X 1)となったら「OK」ボタンで終わります。

1. まだ下げ出して間がない。ピークから15日以上経過しているのは、住友鉱・トヨタ・NTTだけ。
   
   
2. 下落幅が小さい。75日線まで下落したのは、新日鉄・住友鉱・野村・NTT(200日線)
   
   
3. ピーク時にダンゴ状態になっている銘柄が多い。ダンゴはソニー・トヨタ・みずほF・野村・NTT。

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